Zircuit

Over Zircuit (ZRC)

Wat is Zircuit?

Zircuit is een EVM-compatibele zero-knowledge rollup op Ethereum die zijn belangrijkste focus later verlegde naar Zircuit Finance, een rendementsplatform dat stablecoin-deposito's in institutionele en DeFi-strategieën plaatst. ZRC is de token van het project. Zircuit is belangrijk omdat het twee ideeën combineerde die zelden samen voorkomen: een rollup waarvan de sequencer transacties op aanvallen screent voordat hij ze opneemt, en een rendementsproduct dat is gebouwd rond institutionele risicocontroles.

De officiële documentatie stelt nu dat Zircuit Finance niet afhankelijk is van de Zircuit-chain en dat de kenmerkende beveiligingsfunctie van de chain niet is ingeschakeld zolang het team zich op Finance richt.

Wie richtte Zircuit op? (Geschiedenis)

De officiële website beschrijft de leiding als bestaande uit gepromoveerden en onderzoekers die door de Ethereum Foundation worden erkend, en noemt Dragonfly, Pantera, YZi Labs, Mirana, Maelstrom en Nomad Capital onder de investeerders. Individuele oprichters worden niet genoemd op de officiële pagina's die voor dit artikel zijn bekeken.

Zircuit bouwde eerst liquiditeit op via een stakingprogramma op het Ethereum-mainnet, waar gebruikers ETH, liquid staking tokens (LST's) en liquid restaking tokens (LRT's) stortten om bovenop hun native rendement Zircuit-punten te verdienen. De documentatie stelt dat deze stortingen in juni 2024 bijna 3.5 miljard dollar hadden bereikt. De snapshot voor de ZRC-airdrop van Seizoen 1 werd op 7 juli 2024 genomen en een snapshot voor Seizoen 2 volgde op 20 november. Het team kondigde later een stap aan “van L2 naar DeFi”, met een herfocus op Zircuit Finance.

Hoe Zircuit werkt

De Zircuit-chain combineert drie onderdelen:

1. Sequencer Gebouwd op de OP Stack, ordent hij transacties en bouwt hij Layer 2-blokken, met behoud van compatibiliteit met standaard Ethereum-tools zoals MetaMask en Foundry.

2. Provers Zircuit gebruikt de SP1 zkVM van Succinct via OP-Succinct om voor elk blok een geldigheidsbewijs te genereren dat aantoont dat de transacties correct zijn uitgevoerd.

3. Ethereum-contracten Contracten op Ethereum verifiëren de bewijzen, werken de state root bij en verwerken opnames. Omdat blokken worden bewezen in plaats van als geldig verondersteld, hebben opnames volgens de documentatie geen betwistingsperiode nodig.

Zircuit Finance werkt los daarvan. Gebruikers storten USDT of USDC in vaults op Ethereum en Base. De vaults zijn cross-chain ERC-4626-vaults, gebouwd op LayerZero. De documentatie noemt rendementsbronnen waaronder Monarq, geldmarktproducten van Fidelity en WisdomTree, Aave en Morpho, met 0% beheerkosten, 20% prestatiekosten, geen minimumstorting en een opnamevenster van 14 tot 21 dagen.

Belangrijkste onderdelen van het ecosysteem

• De Zircuit L2 met zijn canonieke bridge en blockexplorer.
• Sequencer Level Security (SLS), in de documentatie nu aangemerkt als verouderd.
• Het stakingcontract LST/LRT Liquidity Hub op Ethereum.
• Zircuit Finance-vaults en de OVault SDK voor integraties.
• Een relayerdienst die EIP-7702 ondersteunt en een tool voor transactiesimulatie voor ontwikkelaars.

Nut van de ZRC-token

De ZRC-tokenpagina stelt een totaal aanbod vast van 10.000.000.000 ZRC. Volgens de documentatie kunnen deelnemers met ZRC extra beloningen ontvangen, deelnemen aan fair launches van netwerkapps en de prikkels van ontwikkelaars en gebruikers op elkaar afstemmen. ZRC wordt niet beschreven als gastoken of als governancetoken.

Verdeling: 21% airdrops en communitybeloningen (7% Seizoen 1, 3% Seizoen 2, 2.45% campagnes, 8.55% toekomstige beloningen), 18.74% team, 18.70% stichting, 17.93% ecosysteemontwikkeling, 13.08% communityreserveringen en 10.55% investeerders. Voor de toewijzingen aan team, investeerders, stichting en ecosysteem geldt een cliff van 1 jaar, gevolgd door 24 maanden lineaire vesting. ZRC gebruikt hetzelfde contractadres op Ethereum en Zircuit (0xfd418e42783382e86ae91e445406600ba144d162) en is ook uitgerold op BNB Chain.

Wat maakt Zircuit uniek?

SLS was ontworpen om elke wachtende transactie te simuleren, kwaadaardige transacties te markeren met AI-ondersteunde en regelgebaseerde detectie en ze in quarantaine te plaatsen voordat ze een blok bereiken. De meeste rollups hebben zo'n screening niet. Zircuit Finance voegt een andere invalshoek toe: on-chain toegang tot rendement van gereguleerde instellingen naast DeFi-leningen.

Hoe Zircuit verschilt van vergelijkbare chains

Net als Taiko, Scroll, Linea en ZKsync gebruikt Zircuit zero-knowledge-bewijzen om af te wikkelen op Ethereum. Waar verschillende van die projecten hun eigen bewijsstacks bouwden, combineert Zircuit de OP Stack met de algemene SP1 zkVM van Succinct, en koppelde het de chain aan restaking-stortingen en een rendementsproduct. De huidige nadruk op Finance maakt het minder een algemene chain dan die concurrenten.

Toepassingen van Zircuit

• Rendement verdienen op USDT en USDC via Zircuit Finance-vaults.
• Ethereum-smartcontracten zonder codewijzigingen uitrollen op de Zircuit L2.
• LST's en LRT's staken via de Liquidity Hub.
• ZRC-beloningen ontvangen uit ecosysteemprogramma's.

Hoe Zircuit wordt beveiligd

De L2 erft zijn beveiliging van Ethereum via geldigheidsbewijzen die op L1 worden geverifieerd, en alle transactiedata wordt op Ethereum gepubliceerd. De documentatie noemt audits van Quantstamp, Secure3, Salus Security, Halborn, Decurity, Dedaub en OtterSec die de bridge, de token, de stakingpool en de L2-contracten dekken, gepubliceerd in een openbare auditrepository. Er bestaan aparte bugbountyprogramma's voor het netwerk en voor Zircuit Finance, en de Zircuit Finance-vaults hebben hun eigen auditrapporten.

Risico's en overwegingen

• SLS is momenteel uitgeschakeld, dus het belangrijkste beveiligingsonderscheid van de chain is niet actief.
• De strategische verschuiving naar Finance kan de focus op de L2 verkleinen.
• De rendementen van Zircuit Finance hangen af van fondsen en handelsstrategieën van derden, en opnames duren 14 tot 21 dagen.
• De documentatie noemt bevoorrechte rollen die het netwerk beheren, zoals gebruikelijk is bij jonge rollups.
• Grote toewijzingen in vesting komen in de loop van de tijd vrij volgens het gepubliceerde schema.

Waarom Zircuit belangrijk is

Zircuit laat zien hoe rollupprojecten zich aanpassen: het begon als een op beveiliging gerichte ZK L2 die op gang werd gebracht door restaking-stortingen en schoof daarna op naar een rendementsproduct voor gebruikers en instellingen. Het is een nuttig voorbeeld voor wie wil vergelijken hoe L2-tokens proberen waarde te vangen.

Waar kun je Zircuit kopen?

ZRC wordt verhandeld op gecentraliseerde beurzen en op gedecentraliseerde beurzen op Ethereum, BNB Chain en Zircuit. Controleer altijd het contractadres aan de hand van de officiële documentatie voordat je handelt.

Bewaaropties na aankoop

ZRC kan in elke EVM-wallet worden bewaard, zoals MetaMask of een hardware wallet, op Ethereum, BNB Chain of het Zircuit-netwerk. De RPC-gegevens om Zircuit aan een wallet toe te voegen staan in de officiële documentatie.

Gerelateerde coins

• Taiko (TAIKO)
• Scroll (SCR)
• Linea (LINEA)
• ZKsync (ZK)
• Renzo (REZ)